|
|
libcats.org
Applied Stochastic Control of Jump DiffusionsBernt Øksendal, Agnès Sulem, Bernt Oksendal, Agnes SulemThe main purpose of the book is to give a rigorous, yet mostly nontechnical, introduction to the most important and useful solution methods of various types of stochastic control problems for jump diffusions and its applications. The types of control problems covered include classical stochastic control, optimal stopping, impulse control and singular control. Both the dynamic programming method and the maximum principle method are discussed, as well as the relation between them. Corresponding verification theorems involving the Hamilton-Jacobi Bellman equation and/or (quasi-)variational inequalities are formulated. There are also chapters on the viscosity solution formulation and numerical methods. The text emphasises applications, mostly to finance. All the main results are illustrated by examples and exercises appear at the end of each chapter with complete solutions. This will help the reader understand the theory and see how to apply it. The book assumes some basic knowledge of stochastic analysis, measure theory and partial differential equations.
EPUB | FB2 | MOBI | TXT | RTF
* Конвертация файла может нарушить форматирование оригинала. По-возможности скачивайте файл в оригинальном формате.
Популярные книги за неделю:
Проектирование и строительство. Дом, квартира, садАвтор: Петер Нойферт, Автор: Людвиг Нефф
Размер книги: 20.83 Mb
Система упражнений по развитию способностей человека (Практическое пособие)Автор: Петров Аркадий НаумовичКатегория: Путь к себе
Размер книги: 818 Kb
Сотворение мира (3-х томник)Автор: Петров Аркадий НаумовичКатегория: Путь к себе
Размер книги: 817 Kb
Радиолюбительские схемы на ИС типа 555Автор: Трейстер Р.Категория: Электротехника и связь
Размер книги: 13.64 Mb
Только что пользователи скачали эти книги:
Web Mobile-Based Applications for Healthcare ManagementАвтор: Latif Al-hakim
Размер книги: 11.29 Mb
История отечественного государства и права: Учебно-методические материалыАвтор: Орчакова Л.Г.Категория: История государства и права
Размер книги: 546 Kb
Proceedings Of The Sixth International Workshop: Proceedings Of The Sixth International WorkshopАвтор: International Workshop on Scattering The, Автор: Dimitrios Ioannou Fotiadis, Автор: Christos Massalas
Размер книги: 25.69 Mb
Юность Остапа или Тернистый путь к двенадцати стульямАвтор: Башкиров МихаилКатегория: Юмор
Размер книги: 173 Kb
|
|
|